Звіт керуючих за ІI квартал 2018 року

Динаміка ВЧА/цінний папір у порівнянні з еталоном

* - для зручності порівняння за умовну одиницю прийняті, відповідно, значення ВЧА/акція Фонду на початок діяльності (10 000 грн.) та значення індексу ПФТС на цю ж дату (30 травня 2007 р.), що дорівнювало 882,51;
з 1 січня 2014 р. бенчмарком Фонду є індекс Української біржі.

Найбільші позиції портфеля

 

Розподіл акцій за галузями

 

Інформація про загальну ситуацію на фондових ринках надана у «Звіті про діяльність ІФ «КІНТО-Еквіті» за 2 квартал 2018 року, що розповсюджується паралельно з даним.

Вартість чистих активів фонду у розрахунку на акцію за звітний період зросла з 4 998,54 грн. до 5 002,86 гривень, тобто на 0,09%. Загальна вартість чистих активів збільшилася майже в аналогічній пропорції (+0,05%), а саме на 0,03 млн. грн. (з 55,96 до 55,99 млн. гривень).

Причиною цієї ледь помітної розбіжності у динаміці показників стало вилучення акцій самого товариства наприкінці звітного кварталу (4 шт. на загальну суму 20,4 тис. грн.), що були пред'явлені акціонерами ІФ «Синергія-4» в процесі викупу фондом власних акцій, який триває з 18 квітня по 18 липня 2018 року.

Відзначимо, що така можливість з’явилася у вкладників за результатами загальних зборів акціонерів ІФ «Синергія-4», що відбулися 18 квітня 2018 року, і на яких було прийнято рішення про продовження строку діяльності фонду ще на 2 роки (до 22 червня 2020 р.) та про пов'язаний з цим викуп фондом власних акцій у тих акціонерів, які побажають залишити фонд. Ціна викупу встановлена як вартість чистих активів фонду в розрахунку на одну акцію станом на кінець 18 квітня 2018 року, а саме 5 091,27 гривень. Розрахунки за цінні папери будуть проводитися після продажу активів ІФ «Синергія-4» на суму, достатню для здійснення виплат усім бажаючими залишити фонд, але у будь-якому разі мають закінчитись не пізніше 19 листопада 2018 року.

Іншими компонентами переоцінки ВЧА ІФ «Синергія-4» протягом квітня-червня 2018 року були: поточні витрати (‑383,6 тис. грн.), паперова переоцінка вартості портфеля (+409,3 тис. грн.) та відсотки за депозитами (+22,9 тис. гривень).

Щодо курсової переоцінки портфеля акцій ІФ «Синергія-4», то зростання відбулося, передусім, завдяки позиції «Мотор-Січ» (+1,02 млн. грн.). Також в «плюс» переоцінилася позиція «Крюківський вагонобудівний завод» (+16,0 тис. гривень). Виграш по цим позиціям був зменшений через паперові втрати по 7 компаніям, сумарні втрати яких склали ‑629,2 тис. гривень. Найбільші збитки були по позиціях «НАСК «Оранта» (‑217,9 тис. грн.), «Райффайзен Банк Аваль» (‑179,0 тис. грн.) та «Центренерго» (‑171,7 тис. гривень). Більшість компаній, а саме 18, не змінили своєї курсової вартості.

Підсумковий результат ІФ «Синергія-4» (+0,09%) за звітний період виявився кращим, ніж продемонстрував за аналогічний період часу його бенчмарк – індекс УБ, який знизився на ‑6,08%.

Активних транзакцій на біржі протягом звітного періоду було здійснено на загальну суму 1,9 млн. грн., більша частина якої припадає на операції продажу (1,5 млн. гривень).

Було продано сумарно 11 000 шт. акцій «Центренерго» на суму 251,0 тис. грн. (реалізована доходність склала +105,5%). По позиції «Кривбасвибухпрому» також зафіксовано позитивний результат: виграш при реалізації 7 000 шт. акцій склав 17,5 тис. грн., а реалізована доходність – +250,3%).

А ось пакет компанії «Азовсталь» був не проданий, а списаний з активів ІФ «Синергія-4» на підставі публічної безвідкличної вимоги мажоритарного акціонера від 12 квітня 2018 року за процедурою squeeze-out (обов’язковий викуп акцій). За 1 930 689 акцій емітента фонд має отримати 1 088,9 млн. грн. (по 0,564 грн. за цінний папір).

Придбання стосувалися однієї позиції – «Райффайзен Банку Аваль»: за 225,7 тис. гривень було куплено 729 000 акцій емітента.

Статистика по всім операціям ІФ «Синергія-4», включаючи і виконану РЕПО-угоду з 155 000 паперами «Харківського машинобудівного заводу «Світло шахтаря» (доробок – 930 грн.), міститься в закритій частині коментарів керуючого.

Керуючий фондом – Ботте Віктор Олександрович